Золотой резерв. ЕС вводит санкции против Банка России. Чем это грозит гражданам страны
Если золотовалютный резерв будет заморожен, российскую экономику ждут тяжелые времена.
Можно задать такой вопрос: как международные санкции могут повлиять на накопления Банка России? Но повлиять санкции могут и очень серьезно.
1. Что такое золотовалютный резерв?
Страны формируют свои финансовые резервы, примерно также, как и люди. У вас наверняка есть счет банке, немного налички в тумбочке. Еще, может быть, золотые украшения или ценные бумаги. Это — высоколиквидные активы: то, что можно быстро потратить. Например, недвижимость, это тоже актив, но его просто так потратить нельзя. Надо сначала его превратить в высоколиквидный актив, например, в пополнение банковского счета.
Золотовалютный резерв — это высоколиквидные активы государства, которыми управляет Центробанк.
2. Как формируется золотовалютный резерв?
Он состоит из финансовых активов и золота в слитках. К финансовым активам относятся накопления в иностранной валюте, высоконадежные ценные бумаги, специальные права заимствования Международного валютного фонда. Есть и другие позиции, но эти — главные.
3. Каков объем золотовалютного резерва Центробанка РФ?
$643 миллиарда. Это много.
4. Из чего состоит этот резерв?
Золото — $130 миллиардов. На эти средства никакие санкции наложить невозможно. Центробанк в последние годы активно покупал золото. Будет это делать и дальше. В этом году Центробанк готов купить все золото, производимое в РФ.
Наличные деньги и ценные бумаги (в пересчете в доллары):
— доллар: $96 млрд
— евро: $189 млрд
— фунт: $38 млрд
— юань: $77 млрд
— йена: $33 млрд
(По данным РБК)
Накоплениям в китайских юанях и японской йене санкции не угрожают. Эти страны пока не присоединились к санкциям.
Самым уязвимым активом являются ценные бумаги. Они принадлежат иностранным эмитентам, среди которых есть центробанки других стран.
Государственные ценные бумаги считаются не только высоколиквидными, но надежными и прибыльными. Но в сложившейся ситуации именно эти активы оказались под угрозой санкций.
5. Почему нельзя было все превратить в золото и сложить в сейф?
Изо всех высоколиквидных активов — золото самый низколиквидный. Золото — это металл, физический объект, в отличие от всех остальных активов: это фактически специальная финансовая информация. Банк России накопил 2000 тонн золота. Если сразу попытаться его продать — цена на золото во всем мире резко упадет.
6. Почему Центробанк держал активы в иностранных ценных бумагах?
Чтобы деньги резерва не «съедала» инфляция, они должны работать и приносить прибыль. Именно такова сложившаяся десятилетиями мировая финансовая практика. Так поступают все центробанки мира, если у них есть такая возможность.
7. Сколько могут заморозить?
Верховный представитель Евросоюза по иностранным делам и политике безопасности Жозеп Боррель сказал: «Около половины финансовых резервов российского Центробанка будут заморожены». Это около $250 миллиардов.
8. Чем это грозит?
Когда из экономики страны изымают такую огромную сумму, это может грозить многими тяжелыми последствиями. РБК со ссылкой заместителя главного экономиста Института международных финансов (IIF) Элины Рыбакову называет одну из них: «Если Банк России не сможет продавать твердую валюту из своих резервов в обмен на рубли, его способность защищать курс российской валюты ослабнет». Это угрожает быстрым ростом инфляции, а значит обесценятся все накопления, и граждан, и бизнеса.
Чтобы защитить вклады от инфляции Банк России предусмотрел максимальную в истории РФ ключевую ставку — 20%. Читайте об этом в материале TechInsider.